Knowledge Centre
Mauritius vs Dubai Company: wat past bij uw onderneming?
Een evenwichtige vergelijking van belastingen, fiscale residentie, verdragstoegang en substance-regels om oprichters in de VAE te helpen de juiste structuur voor hun onderneming te kiezen.
Mauritius en Dubai zijn beide gevestigde, goed gereguleerde bases voor internationale bedrijfsvoering, maar ze zijn niet onderling verwisselbaar. De keuze tussen beide moet volgen uit uw businessmodel, niet uit de aanname dat de ene locatie eenvoudigweg goedkoper of fiscaal efficiënter is dan de andere. Dubai ligt centraal in de Golfregio en het Midden-Oosten, kent geen personenbelasting en is geschikt voor oprichters die een regionale basis nodig hebben dichtbij klanten, bankwezen en logistiek in de Golf.
Mauritius ligt tussen Afrika en Azië, opereert als een gereguleerd internationaal financieel centrum onder toezicht van de Financial Services Commission (FSC), en biedt toegang tot een verdragsnetwerk van 45 van kracht zijnde dubbelbelastingverdragen (MRA, 2026), relevant voor structuren die investeren in Afrika, India of andere landen die partij zijn bij een verdrag. Vennootschapsbelasting werkt in beide rechtsgebieden anders: de VAE hanteren een tarief van 9% boven AED 375.000, met 0% beschikbaar voor een Qualifying Free Zone Person op kwalificerende inkomsten, onder voorwaarden; Mauritius hanteert een standaardtarief van 15%, en een Global Business Company kan in aanmerking komen voor een gedeeltelijke vrijstelling van 80% op bepaalde buitenlandse inkomsten wanneer aan de substance-voorwaarden wordt voldaan. Voor particulieren is het contrast scherper: de VAE kennen geen personenbelasting, terwijl Mauritius een progressieve personenbelasting toepast tot 35%, en een inwoner van de VAE die fiscaal inwoner van Mauritius wordt, wordt belast op inkomen uit Mauritius en op buitenlands inkomen dat daarheen wordt overgemaakt.
De onderstaande secties vergelijken belastingen, fiscale residentie, verdragstoegang, substance, kosten en bankieren, en zetten uiteen wanneer oprichters beide rechtsgebieden samen gebruiken.
Verschillende strategische doelen
Dubai en Mauritius concurreren niet op dezelfde as, en de keuze simpelweg als een kostenkwestie behandelen mist de essentie. Dubai functioneert als regionaal knooppunt voor de Golf en het bredere Midden-Oosten: geen personenbelasting, sterke logistieke en bancaire infrastructuur, en nabijheid van klanten en leveranciers in de regio. Bedrijven die handel drijven met partijen in de Golf, een regionaal hoofdkantoor runnen, of klanten in de Golf bedienen, kijken doorgaans eerst naar Dubai. Mauritius functioneert als een gereguleerd internationaal financieel centrum tussen Afrika en Azië, onder toezicht van de Financial Services Commission (FSC). Het is geschikt voor bedrijven die investeren in of handel drijven met Afrika, India of andere markten in de Indische Oceaan en Azië, voor structuren die toegang nodig hebben tot het verdragsnetwerk van Mauritius, en voor particulieren die op zoek zijn naar een residentiebasis met een ander levensstijl- en kostenprofiel dan de Golf. Veel oprichters gebruiken Mauritius naast een structuur in de VAE in plaats van in de plaats daarvan, waarbij Golfactiviteiten in Dubai blijven en Mauritius wordt gebruikt voor investeringen gericht op Afrika, houdstructuren of persoonlijke residentie. De juiste keuze hangt af van waar uw klanten, investeerders en markten zich daadwerkelijk bevinden, niet van de algemene aanname dat het ene rechtsgebied goedkoper of eenvoudiger is dan het andere.
Vennootschapsbelasting
De vennootschapsbelasting in de VAE bedraagt 9% op belastbaar inkomen boven AED 375.000, met 0% op de eerste AED 375.000, van kracht sinds juni 2023. Een Qualifying Free Zone Person kan profiteren van 0% op kwalificerende inkomsten, onder voorwaarden, waaronder een de-minimisgrens voor niet-kwalificerende inkomsten (het laagste van 5% van de omzet of AED 5 miljoen); inkomen daarboven, of niet-kwalificerend inkomen, wordt belast tegen 9%. Mauritius hanteert een standaard vennootschapsbelastingtarief van 15%. Een Global Business Company (GBC), gelicentieerd via de FSC via een management company, is fiscaal inwoner van Mauritius en kan in aanmerking komen voor een gedeeltelijke vrijstelling van 80% op bepaalde buitenlandse inkomsten (waaronder buitenlandse dividenden, rente, winsten van een buitenlandse vaste inrichting, en inkomsten uit scheeps- en vliegtuigverhuur), maar uitsluitend wanneer aan de substance-voorwaarden wordt voldaan: kernactiviteiten die inkomsten genereren in Mauritius, voldoende gekwalificeerd personeel, en uitgaven in verhouding tot de activiteit. Wanneer aan die voorwaarden wordt voldaan, kan de vrijstelling het effectieve tarief terugbrengen tot bijna 3%, al is dit voorwaardelijk en nooit automatisch. Een Authorised Company is daarentegen fiscaal niet-inwoner en betaalt uitsluitend belasting over inkomsten met een bron in Mauritius. Binnenlandse Mauritiaanse ondernemingen die lokaal handelen, betalen het standaardtarief van 15%. Beide rechtsgebieden passen bovendien een top-upbelasting van 15% toe op grote multinationale groepen met een omzet van EUR 750 miljoen of meer.
Personenbelasting en fiscale residentie
De VAE kennen geen personenbelasting, noch voor inwoners, noch voor niet-inwoners, op arbeids- of beleggingsinkomen. Dit is een van de duidelijkste en meest aangehaalde redenen waarom oprichters en particulieren zich vestigen in Dubai of een ander emiraat. Mauritius past een progressieve personenbelasting toe: vanaf 1 juli 2026, 0% op de eerste MUR 500.000 aan jaarinkomen, 10% tot MUR 1.000.000, 20% tot MUR 12.000.000, en 35% daarboven (Finance Act 2026). Een natuurlijke persoon wordt fiscaal inwoner van Mauritius door 183 dagen in Mauritius te verblijven in het inkomstenjaar (1 juli tot en met 30 juni), of 270 dagen verspreid over het lopende en de twee voorgaande inkomstenjaren, of door in Mauritius gedomicilieerd te zijn. Eenmaal inwoner, wordt buitenlands inkomen alleen belast wanneer het naar Mauritius wordt overgemaakt, wat enige planningsruimte biedt maar de onderliggende belastingplicht niet wegneemt. Een inwoner van de VAE die verhuist naar Mauritius en daar fiscaal inwoner wordt, moet er rekening mee houden dat hij Mauritiaanse belasting betaalt over inkomen met een bron in Mauritius en over buitenlands inkomen dat hij het land binnenbrengt, zelfs als dat inkomen voorheen onbelast was in de VAE. Dit is een reëel en materieel verschil tussen de twee rechtsgebieden en dient te worden beoordeeld vóór een verhuizing, niet erna.
Verdragsnetwerken en markttoegang
Mauritius heeft 45 van kracht zijnde dubbelbelastingverdragen (MRA, 2026) en 46 van kracht zijnde investeringsbeschermingsovereenkomsten (EDB, 2026), specifiek opgebouwd rond Afrika en Azië. Dit netwerk is een van de belangrijkste redenen waarom investerings- en houdstructuren Mauritius gebruiken om Afrikaanse en Indiase markten te bereiken: een entiteit in Mauritius kan verdragsvoordelen genieten die een directe structuur vanuit de VAE die in dezelfde markten investeert mogelijk niet krijgt. Het dubbelbelastingverdrag tussen Mauritius en de VAE is zelf van kracht (met ingang van 1 september 2019 aan de zijde van de VAE, en 1 februari 2020 aan de zijde van Mauritius), wat relevant is wanneer fondsen, dividenden of diensten tussen de twee rechtsgebieden stromen. Het eigen verdragsnetwerk van de VAE is uitgebreid en gericht op de Golf, het Midden-Oosten en de belangrijkste handelspartners van het land, en is geschikt voor bedrijven waarvan de activiteit geconcentreerd is in die regio. In de praktijk zijn de twee netwerken eerder complementair dan concurrerend: een groep met Golfactiviteiten en investeringen gericht op Afrika gebruikt vaak een entiteit in de VAE voor het eerste en een entiteit in Mauritius voor het tweede, in plaats van te proberen beide te dekken met één structuur. Welk netwerk voor u relevant is, hangt volledig af van waar uw tegenpartijen, investeerders en doelmarkten zich bevinden.
Substance en kosten
Beide rechtsgebieden vereisen in toenemende mate reële substance achter elk fiscaal voordeel, en geen van beide zou moeten worden voorgesteld als een plek om winst te boeken zonder activiteit. In Mauritius moet een GBC die de gedeeltelijke vrijstelling van 80% nastreeft, aantonen dat de kernactiviteiten die inkomsten genereren in Mauritius worden uitgevoerd, dat er voldoende gekwalificeerd personeel is, en dat de uitgaven in verhouding staan tot het inkomen; wordt niet aan deze voorwaarden voldaan, dan komt de vrijstelling zelf in gevaar. In de VAE moet een Qualifying Free Zone Person eveneens aan substance-vereisten voldoen om het tarief van 0% op kwalificerende inkomsten te behouden, naast de de-minimisgrens voor niet-kwalificerende inkomsten. Wat kosten betreft, kan Mauritius in bepaalde situaties lagere kantoor-, personeels- en operationele kosten bieden dan Dubai, met name voor back-office-, administratieve of investeringshoudende functies, maar dit varieert per activiteit en mag nooit worden aangenomen zonder een specifieke vergelijking voor uw onderneming. De kosten in Dubai weerspiegelen een verder uitgebouwde commerciële en logistieke omgeving die geschikt is voor handel, regionale hoofdkantoren en klantgerichte activiteiten. Bedrijfsoprichting en doorlopende compliance in Mauritius verlopen via een door de FSC gelicentieerde management company, die de oprichting, het statutaire kantoor, de substance-regelingen en de jaarlijkse indieningen verzorgt; dit voegt een laag professioneel toezicht toe die deel uitmaakt van het regelgevend model, geen optionele extra.
Bankieren
Het openen van een bankrekening is in beide rechtsgebieden een apart proces ten opzichte van de oprichting, en in geen van beide gevallen mag ervan worden uitgegaan dat dit snel of gegarandeerd verloopt. Banken in Mauritius passen standaard know-your-customer- en herkomst-van-middelencontroles toe, en de substance, het businessplan en de eigendomsstructuur van een onderneming worden allemaal beoordeeld voordat een rekening wordt geopend; goedkeuring is nooit gegarandeerd en de doorlooptijd verschilt per bank en per profiel. Hetzelfde geldt in de VAE, waar banken de vrijezone- of mainlandvergunning, de aard van de onderneming en de documentatie van de uiteindelijk begunstigden beoordelen. Voor een inwoner van de VAE die een rekening in Mauritius opent, maakt het inschakelen van een door de FSC gelicentieerde management company om de relatie te beheren, documentatie voor te bereiden en namens u met de bank te schakelen, het proces doorgaans beter beheersbaar, al neemt dit de eigen discretionaire bevoegdheid van de bank niet weg. Bedrijven die in beide rechtsgebieden actief zijn, hebben doorgaans bankrelaties in elk van beide nodig, aangezien een rekening in Dubai er geen in Mauritius vervangt, en omgekeerd; behandel bankieren als een apart traject binnen elk verhuis- of expansieplan, dat vroegtijdig moet worden gestart en per geval moet worden beoordeeld, in plaats van tot na de oprichting te worden uitgesteld.
Wanneer beide te gebruiken
Voor veel oprichters en families is het realistische antwoord niet Mauritius óf Dubai, maar beide, elk gebruikt voor een ander onderdeel van dezelfde structuur. Een veelvoorkomend patroon houdt een entiteit in de VAE aan voor op de Golf gerichte handel, regionale hoofdkantoorfuncties of persoonlijke residentie in de Emiraten, terwijl een Global Business Company in Mauritius zich bezighoudt met op Afrika of Azië gerichte investeringen, houdactiviteiten of verdragsgevoelige inkomstenstromen, waarbij elke entiteit wordt belast en gerapporteerd volgens haar eigen regels. Families combineren soms een basis in de VAE voor het dagelijks leven met een verblijfsvergunning in Mauritius of een aan onroerend goed gekoppelde residentie als tweede basis, met het oog op levensstijl, diversificatie of eventuele verhuizing. Het gebruik van twee structuren brengt extra administratief werk met zich mee, waaronder afzonderlijke boekhouding, bankzaken en compliance in elk rechtsgebied, en, waar entiteiten met elkaar interageren, aandacht voor verrekenprijzen en voor waar elke onderneming daadwerkelijk wordt bestuurd en gecontroleerd. Of een gecombineerde structuur zinvol is, hangt af van uw specifieke markten, eigendomsstructuur en gezinssituatie, en dient individueel te worden beoordeeld in plaats van te worden aangenomen; dit is precies het soort beoordeling per geval waarvoor een vertrouwelijke beoordeling is bedoeld, vóórdat er iets wordt opgezet.
Mauritius vs Dubai / VAE in één oogopslag
| Criterium | Mauritius | Dubai / VAE |
|---|---|---|
| Standaard vennootschapsbelastingtarief | 15% (3% voor export van goederen en Freeport-operators) | 9% boven AED 375.000; 0% tot AED 375.000 |
| Gunstregeling | Global Business Company: tot 80% gedeeltelijke vrijstelling op bepaalde buitenlandse inkomsten, onder voorbehoud van substance-voorwaarden | Qualifying Free Zone Person: 0% op kwalificerende inkomsten, onder voorwaarden en een de-minimisgrens voor niet-kwalificerende inkomsten |
| Top-upbelasting voor grote multinationale groepen | QDMTT 15% voor groepen met een omzet van EUR 750 miljoen of meer | DMTT 15% voor groepen met een omzet van EUR 750 miljoen of meer, boekjaren vanaf 1 januari 2025 |
| Personenbelasting | Progressief, 0% tot 35%, van kracht per 1 juli 2026 | Geen |
| Trigger voor fiscale residentie van natuurlijke personen | 183 dagen in het inkomstenjaar, of 270 dagen over 3 jaar, of domicilie in Mauritius | Geen personenbelasting, dus geen equivalente residentietoets van toepassing voor dat doel |
| Belasting op buitenlands inkomen van natuurlijke personen | Belast bij overmaking naar Mauritius, voor fiscale inwoners | Niet van toepassing, aangezien er geen personenbelasting is |
| Dubbelbelastingverdragen | 45 van kracht (MRA, 2026) | Uitgebreid netwerk gericht op de Golf en belangrijke handelspartners |
| Belastingverdrag Mauritius-VAE | Van kracht sinds 1 februari 2020 | Van kracht sinds 1 september 2019 |
| Toezicht door de regelgever | Registrar of Companies en, voor een GBC, een FSC-licentie gehouden via een management company | De relevante free zone-autoriteit (bijv. DMCC, DIFC, ADGM, JAFZA) of de licentiegevende instantie op het vasteland |
| Vennootschapsvormen voor buitenlandse investeerders | Domestic company, Global Business Company, Authorised Company | Free zone company of mainland company |
| Regionale focus en markttoegang | Afrika, India, de Indische Oceaan en Azië | Golfregio, Midden-Oosten en Noord-Afrika |
| Redomiciliëring / voortzetting van de vennootschap | Mogelijk onder het recht van Mauritius (Companies Act 2001, Part XXV), mits het rechtsgebied van herkomst uittreding toestaat | Afhankelijk van de specifieke free zone- of vasteland-autoriteit; moet per geval worden bevestigd |
De informatie op deze website is uitsluitend bedoeld voor algemene informatiedoeleinden en vormt geen juridisch, fiscaal of financieel advies. Elke situatie is uniek — raadpleeg gekwalificeerde professionals voordat u beslissingen neemt.